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금융사와 자산 배분 전략 1
[토마토티브이 2013-02-15]
레알머니
진행: 한은정 앵커
출연: 최 태 원 소장(행복한 부자투자 연구소)
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▶주제: 금융사와 자산 배분 전략 1
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▶레알포인트 3
1. 유대인의 자산 3분법
2. 투자 포트폴리오의 3단계 설계
3. 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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1. 유대인의 자산 3분법
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■ 유대인의 자산 3분법
· 모든 이로 하여금 자신의 돈을 세 부분으로
나누게 하되, 3분의 1은 토지에
3분의 1은 사업에 투자하게 하고
나머지 3분의 1은 예비로 남겨 두라 - 탈무드
▶ 현대적 의미
· 모든 투자자로 하여금 3분의 1은 부동산에
3분의 1은 주식에, 3분의 1은 현금등가물이나
채권에 할당하는 분산된 포트폴리오를 구성하라
· 지분형 투자: 부동산, 주식
· 고정수입형 투자: 채권
· 전체 포트폴리오의 1/3은 고정 수입형 투자와
2/3는 지분형 투자로 구성
고정 수입형 투자에 배분된 1/3이 지분형 투자에
배분된 2/3에 내재된 변동성 위험 감소
<표1>
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2. 투자 포트폴리오의 3단계 설계
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■ 투자 포트폴리오의 3단계 설계
· 포트폴리오에 어떤 자산군 포함할지 결정
· 이들 각 자산군에 할당할 포트폴리오의
장기 ‘목표’ 비율을 결정
· 다른 자산군과 비교해 각 자산군에서 더 나은 실적
올릴 가능성을 높이기 위해, 각 자산군의 배분비율
변경할 수 있도록 범위 설정
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3. 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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<표2>
■ 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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▶레알포인트 3가지
· 유대인의 자산 3분법
· 투자 포트폴리오의 3단계 설계
· 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
진행: 한은정 앵커
출연: 최 태 원 소장(행복한 부자투자 연구소)
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▶주제: 금융사와 자산 배분 전략 1
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▶레알포인트 3
1. 유대인의 자산 3분법
2. 투자 포트폴리오의 3단계 설계
3. 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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1. 유대인의 자산 3분법
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■ 유대인의 자산 3분법
· 모든 이로 하여금 자신의 돈을 세 부분으로
나누게 하되, 3분의 1은 토지에
3분의 1은 사업에 투자하게 하고
나머지 3분의 1은 예비로 남겨 두라 - 탈무드
▶ 현대적 의미
· 모든 투자자로 하여금 3분의 1은 부동산에
3분의 1은 주식에, 3분의 1은 현금등가물이나
채권에 할당하는 분산된 포트폴리오를 구성하라
· 지분형 투자: 부동산, 주식
· 고정수입형 투자: 채권
· 전체 포트폴리오의 1/3은 고정 수입형 투자와
2/3는 지분형 투자로 구성
고정 수입형 투자에 배분된 1/3이 지분형 투자에
배분된 2/3에 내재된 변동성 위험 감소
<표1>
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2. 투자 포트폴리오의 3단계 설계
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■ 투자 포트폴리오의 3단계 설계
· 포트폴리오에 어떤 자산군 포함할지 결정
· 이들 각 자산군에 할당할 포트폴리오의
장기 ‘목표’ 비율을 결정
· 다른 자산군과 비교해 각 자산군에서 더 나은 실적
올릴 가능성을 높이기 위해, 각 자산군의 배분비율
변경할 수 있도록 범위 설정
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3. 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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<표2>
■ 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
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▶레알포인트 3가지
· 유대인의 자산 3분법
· 투자 포트폴리오의 3단계 설계
· 자본시장 투자 실적에 대한 역사적 개관
