주식정비소

진행: 정미옥 앵커
출연: 이권희 차장(메리츠종금증권 도곡금융센터)

▶ 오늘의 차량 포트폴리오
· 한화케미칼(009830)
· 원익IPS(240810)
· 동국S&C(100130)
· 엘비세미콘(061970)

▶ 차량 진단 한줄평
· "정비가 잘된 고급 승용차"

◈ 부품별 코멘트
▶ 한화케미칼(009830) / 70점
· 중국 석탄 가격 상승 → PVC가격 급등
· PVC 생산 방법 변경, 수은법 → 멤브레인법 
· 미국 신재생에너지 확대 정책 수혜
 → 힐러리 당선 시 지속 수혜

▶ 원익IPS(240810) / 70점
· 추가 모멘텀 부재 및 3D NAND 수요 우려
 → 3D NAND 업황 미반영
· 평택 1차 투자, 17년 1분기까지 이익 증가 예상
· 주력 고객사 3D NAND/OLED 경쟁력 강화 수혜

▶ 동국S&C(100130) / 80점
· 글로벌 풍력 터빈 제조사 주요 고객사로 확보
 → 풍력 타워 매출 확대 지속 가능
· 주요 진출 시장 미국, 일본 내 경쟁 상대 없는 상황
· 2017년 PER 12.5배, 저평가 국면

▶ 엘비세미콘(061970) / 60점
· 플립칩 범핑/테스트 전문업체
 → 디스플레이 구동칩 주력
· 중소형 OLED 시장 확대 수혜
· LG디스플레이와 긴밀한 관계

▶ 추천 부품 or 수정 전략
· 한화케미칼 : 보유
· 원익IPS : 보유 내년 1분기 까지
· 동국S&C : 보유
· 엘비세미콘: 단기적 접근 필요