주식정비소

진행: 정미옥 앵커
출연: 이권희 차장(메리츠종금증권 도곡금융센터)

▶ 오늘의 차량 포트폴리오
· 동국S&C(100130)
· 세명전기(017510)
· 제룡산업(147830)
· 흥아해운(003280)
· 삼영이엔씨(065570)

▶ 차량 진단 한줄평
· "정비가 필요한 스포츠카!"

◈ 부품별 코멘트
▶ 동국S&C(100130) / 80점
· 글로벌 Top-Tier 풍력 터빈 제조사 주요 고객사로 확보
 → 풍력 타워 매출 확대 지속 가능
· 주요 진출 시장 미국/일본에서 독보적인 상황
· 2017년 PER 12.5배로 저평가 국면

▶ 세명전기(017510) / 40점
· 송전, 배전, 변선 선로 가설용 금구류 제조 업체
 → 주 거래처 한국전력공사
· 개발도상국 고압 송전 선로용 수출 확대 관건
· 반기문 테마주 최근 상승 후 하락

▶ 제룡산업(147830) / 40점
· 제룡전기에서 인적 분할 회사
 →  송/배전용 금구류 및 합성 수시 사업 주력
· 반기문 테마주 최근 상승 후 하락

▶ 흥아해운(003280) / 40점
· 한진해운 법적 관리 수혜 예상
 → 컨테이너 비중 80%
· 아시아 노선 위주 2014~2015년 수익성 증가
 → 장거리 위주 현대상선, 한진해운 가세 수익성 악화

▶ 삼영이엔씨(065570) / 60점
· 국내 시장 점유율 70%, 해상용 통신 장비 전문업체
· 지속적인 배당 확대, 20% 수준 영업이익률
· 7월 이후 E-Navigation시장 성장성 급등
→ 정확한 시기, 글로벌 정책 공조 등 넘어야할 산 많음

▶ 추천 부품 or 수정 전략
· 동국S&C(100130) : 보유
· 세명전기, 제룡산업 : 반기문 테마주로 매도 
· 흥아해운: 한진해운 법정 관리 수혜 여부 중장기적 관망
· 삼영이엔씨: 성장하는 회사, 주가 빠르게 상승 어려울 전망