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증권통 전략 체크인(포트 전략)
진행 : 박상정
윤정식 이사(바로자산운용)
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■ 전략 체크 인

▶포트 운용 전략
- 반대매매 물량 출회로 시장 흐름 악화
- 2차전지 관련주 하락 심화로 코스닥 낙폭 확대
- 국내 수급 압력으로 하락 → 주가 조정 단기 해소 전
- 실적 호조 종목 관심

▶포트 운용 전략 변화?
- '주식 대 현금' 비중 변화: 70:30 → 80:20
- 박스권 하단 + 단기 반등 가능성 높음
- 국내 수급 압박 단기 해소 가능성 높음
- 국제유가 상승으로 4월 소비자 물가지수 상승 가능성 높음
- 주식 비중 내 업종 변화
반도체 25 / 2차전지 10 / LCC 25 / 면세점 10
→ 반도체 25 / LCC 25 / 자동차 30

▶ 기존 포트 업종/종목 리뷰
* 지난주 포트폴리오
- 반도체 25 / 2차전지 10 / LCC 25 / 면세점 10
- 삼성전자, LG화학, 진에어, 호텔신라

* 개별 종목 코멘트
삼성전자(005930)
- 외국인 수급 긍정적이었으나 시장 하락으로 주가 조정

LG화학(051910) **종목 교체
- 2차전지 조정으로 인한 주가 하락

진에어(272450)
- 한중관계 우려감으로 하락 후 반등

호텔신라(008770) **종목 교체
- 한중관계 우려로 큰 폭 하락

■ 이번주 포트폴리오 전략
▶ 신규 편입 종목
- 기아(000270)
- IRA 우려 불구 한국, 북미 판매 호조로 최대 실적 예상
- 현대차에 이어 2조원대 중반 영업이익 예상
- 전기차 비중 증가로 밸류에이션 매력도 증대

▶ 최종 포트폴리오
- 반도체 / 삼성전자 / 25
- LCC / 진에어 / 25
- 자동차 / 기아 / 30