VOD 보기
반도체 소부장의 시대
[토마토티브이 2025-09-12]
=============================
▶ 프로의 시선
진행 : 이건
출연 : 이권희 대표(위즈웨이브)
==============================
주제 : 반도체 소부장의 시대
Q1. 반도체 관련주 지금 주목해야 할 이유는?
- 4년 만에 CAPEX 사이클 시작
1) 파운드리
- 미국 테일러 신규공장 170억 달러 투자, 400억달러 확대
- 테일러 1공장 클린룸·배관 공사 2025년 말 마무리
→ 2026년 상반기 대규모 장비 발주 사이클 전망
- 테일러 1공장 총 CAPA, 연 15만장 추정...이중 테슬라와 계약한 수주 물량 월 2만장
2) DRAM/NAND
- 평택캠퍼스 P4L Phase 1: 하이브리드 팹(NAND V9, DRAM 1b) 장비 입고 진행
- Phase 3: DRAM 1c, 9월부터 공정 장비 발주 시작
- Phase 2: NAND는 V10·DRAM은 1c로 연내 인프라 구축
→ NAND V10, 2026년 1분기 장비 평가 마무리, 2분기부터 장비 발주
- Phase 4: DRAM 전용, 연내 인프라 구축 예정
- P5 골조 공사, 2026년 1분기 착공 예정
3) SK하이닉스
- M15X: 11월 준공, 2025년 말 10k, 2026년 60k 장비 발주 예상
- 용인 클러스터 1기: 2027년 5월 준공 예정
Q2. 후공정 장비 중심 상승에서 장비 전 부문 훈풍 확대 기대?
- 신규 팹 건설로 전공정부터 후공정까지 장비 발주 본격화 기대
- 최근 AI버블론은 또 틀렸다는 것을 입증
→엔비디아·브로드컴·오라클 실적발표 및 가이던스에서 입증
- 미국 내 반도체 장비 기업 주가 우샹향
- 관세, 중국 관련 노이즈 보다 투자 화대 집중
Q3. 반도체 장비 관련 주목해야할 기업은?
1. 원익IPS·유진테크: 대표적 전공정 장비 기업
2. 테크윙: HBM 검사장비 매출 증가 기대
3. 이오테크닉스: 레이저 장비 성능 개선, 매출 확대 기대
Q4. 반도체 장비 내 탑픽은?
▶유진테크(084370)
- 메모리 3사 모두 캐파 증설 중
- 전공정 장비(박막 형성 장비)수주 확대 기대
- 고객사: 삼성전자, SK하이닉스, 마이크론
목표가: 60,000원
손절가: 44,000원
