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■ 명인들의 복기 (월~금, 17:00~17:30)
■ 진행 : 유창호
■ 출연 : 김정수 운용역(토마토투자자문)
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□ 오늘 시장 한마디
- "시장의 중심축 삼성전자! 낙수효과의 KEY SK하이닉스"
[AI 반도체와 소부장, 산업 대형주들!]
[SK그룹 지주사 규제완화, SK하닉 밸류체인 소부장 공략!]
[12.5 현대차그룹 로봇 플랫폼 + 트럼프 로봇사업 지원]
 -'현대차.기아, 모빌리티 로봇 플랫폼 '모베드' 양산형 모델 최초 공개'
 -자체적인 로봇 이슈 + 트럼프 로봇 사업 지원
 -자동차 로봇 플랫폼, 작동기 비롯 배터리 관련 중추 역할:현대모비스
  -이후 현대차 → 기아 자금유입
 
□ 오늘장 상승 포인트
= AI 반도체와 소부장 그리고 산업 대형주들!
- 반도체, 지주사 규제완화 및 국민성장펀드 우선투자 기대감
 → 삼성전자, SK하이닉스, 코리아써키트, 대덕전자, 하나마이크론 등
 -정부, 12월 內 지주사 요건 완화 발표
  - 금산분리, 지주사 규제완화
   → 국민성장펀드 150조 중 약 50조 반도체 투자우선
 -규제완화 시, SK하이닉스가 삼성전자처럼 국내 주요 소부장에 지분 투자 가능성↑
 -SK그룹 지주사 규제완화, SK하닉 밸류체인 소부장 공략!
  -SK → SK스퀘어 → SK하이닉스 → 증손자 회사
  -현재 손자회사가 국내 계열사 신규 설립 시 지분율 100%
 -SK하이닉스 투자 기업 관심 받을 가능성 높음
  → 하나마이크론, 테스 등
 
- 자동차, 로봇 플랫폼 영토확장·EU 내연기관 퇴출정책 완화 이슈
 → 현대차, 현대모비스, 기아, 에스엘, HL만도, 에스엘 등
 
- 전력·원전·조선주, 미국 '한미관세 타결자금 투자 우선순위' 부각
 → HD현대일렉, LS ELECTRIC, 두산에너빌리티, 비에이치아이, 삼성중공업 등
[전력·원전·조선, 관세타결 투자자금 우선순위 부각]
 
□ 오늘장 변곡 포인트
= 지주사, 인터넷, 건설기계
- 정부정책, 지배구조·배당·스테이블코인 등 기대/우려 공존
 → HD현대, 한화, LS, SK, 우리금융지주, KB금융, NAVER, 카카오 등
 -인터넷: 자금에는 후순위
- 러·우 휴전 불확실성 vs 중동·시리아의 '한국 러브콜'
  → HD현대건설기계, HD현대인프라코어, 전진건설로봇, SG 등
[지주사·인터넷·건설기계]
 
□ 오늘장 하락 포인트
= 제약바이오·로봇
- 12월 내 코스닥 활성화 대책이슈 불구 제약바이오/로봇주 매물증가
 -단기간 차익매물, 코스피 바이오 코스닥 바이오 경계 필요
- 미국 FDA 신임국장(리처드 파즈더) 은퇴이슈 및 알테오젠 급락영향
 → 알테오젠, 에이비엘바이오, 리가켐바이오, 인투셀, 지투지바이오 등
[제약바이오·로봇(차익매물)]

□ 명인의 활로
- 순환하는 산업주의 매수세! 시장 중심축 '삼성전자' 중요
- 시장 중심축 삼성전자 투자 및 SK하닉 밴더 소부장 매매/투자!
 -제약 바이오 불확실성 제거 전까지는 코스피 위주의 바이오 매매
- 지수 위치·유동성 체크 및 포트 산업중심주로 채워가기