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▶이코노미 클럽
▶진행: 김은별
▶출연: 김민준(토마토투자클럽)
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주제: 정책 모멘텀·대외 리스크가 충돌하는 시장

Q. 반도체, 매크로·대외변수...속도조절·저가매수 지속?
전일 메모리 낙관론 선반영
마이크론 실적 전년동기 296% 238억6천만 달러(약 35조5천억원)
→ 사상 최고액 기록
매파적 기조 발언·지정학 리스크에 장 초반 밀림
→ 종목군 장세 및 저가매수 유입
펀더멘탈 이상 무, 조정 시 적극 매수 관점 유지
기간 설정·스윙 관점 및 저가매수 투트랙 전략 지속
관심: HPSP, 한미반도체, 원익IPS, 리노공업, 이수페타시스, 큐알티

Q. 재생에너지, 지정학 리스크 지속에 시세 분출?
전쟁테마 vs 재생에너지 대결 구도
중동 확전 우려·매파적 FOMC에 수혜주 재부각
정유 마진 기대, 방산 지정학 프리미엄, 조선 운임·에너지 운송 기대
비료·사료까지 수급 불안정에 상승
뉴스 민감도 영향↑...당일 급등락 연출
관심: 조비, 남해화학, SK이터닉스, 씨에스윈드, 흥구석유, 한화시스템 등

Q. 상법개정·지주사, 저PBR·금융 재평가 지속?
정부 쪼개기 상장, 원칙적 금지
→ 업종 내 PBR 하위 20% 기업 상시 공개
코리아 디스카운트 핵심 지배구조·할인 구조 직접 영향
GS·SK·LG·한화·CJ, 지주·금융지주 재평가 지속
멀티플 교집합 요소 연구 및 체크포인트
저PBR·배당·자산가치 할인 해소...3가지 요소 충족 필수