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▶이슈 딥다이브
진행 : 김수경 이건
출연 : 임순재 대표(루크투자연구소) 정태근 이사(미르경제연구소)
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코스피, 사상 첫 6500선 돌파…반도체 호실적에 연일 "사상 최고"


코스피, 반도체 훈풍에 첫 6500 돌파…사상 최고치 경신
(임순재)
SK하이닉스 1분기 역대급 실적, 매출·영업익 모두 폭발적 성장
AI 투자 급증(하이퍼스케일러 중심), 반도체 수요 구조적 확대 지속
공급, 수요 대비 부족…2030년까지 공급난 장기화 가능성
업황 호조 및 저평가 구간, 코스피 추가 상승 및 소부장 온기 확산 기대

(정태근)
3월 충분한 조정, 추가 상승 원동력 판단
외국인, 금융투자 매수 영향 7,000P까지 상승 전망
반도체, 중국 규제 및 호실적 영향 신고가 지속 기대

(임순재)
▷탑픽: SK하이닉스(000660)
1분기 역대 실적 경신, 영업이익률 72%로 초고수익 구간 진입
AI 데이터센터 확대로 HBM·DDR·SSD 등 전 메모리 수요 동시 급증
공급 확대는 제한적, 메모리 가격 상승 및 공급 부족 장기화(30년까지) 전망
HBM5 개발까지 가세, 이익 전망 상향 및 PER 4.8배 저평가 구간 부각
목표가: 1,500,000원 / 손절가: 1,000,000원

(정태근)
▷탑픽: 삼성전자(005930)
美 하원, 다자간 하드웨어 기술 통제 정렬법 논의 중
CXMT, 올해 상반기 목표였던 HBM3 양산 일정 차질
4월 D램 수출 13.5조 예상, 사상 최대 수출 지속

한국-베트남, 원전·인프라 등 전력분야 협력 확대
(임순재)
韓-베트남 정상회담 개최, 포괄적 전략동반자 관계로 협력 수준 격상
원전·전력·AI·디지털 등 12건 MOU 체결, 핵심 산업 전방위 협력 확대
호치민 메트로·신도시·공항 등 인프라 프로젝트 참여 및 수주 기회 확대
베트남 원전 4기 사업 추진 속 한국(팀코리아) 2호기 수주 기대감 부각

(정태근)
북미, 유럽 이어 아시아로의 수주 지역 다변화
닌투언 2호, 일본 수주 포기로 수의계약 방식 기대
자금조달 문제 해소로 미국 쪽 원전 수주가능성도 상승

(임순재)
▷탑픽: 두산에너빌리티(034020)
원전·가스터빈 등 발전 설비 전반 생산, 미국 에너지 투자 확대 수혜 기대
미국 전력 부족으로 LNG·가스발전 중심 단기 수요 급증
가스터빈 수주 호조(GE버노바 등), 관련 기업 실적 개선 흐름
장기적으로 SMR·원전 투자 확대 및 빅테크 전력 확보 수요 지속
목표가: 140,000원 / 손절가 100,000원

(정태근)
▷탑픽: 보성파워텍(006910)
국내 최초 전력산업기술기준 내진 1등급 강구조물 제작 인증
원전 관련 기자재 제작에 필요한 품질 관리 체계 확보
신고리원자력발전소 3·4호기 철구조물을 납품